طريقة الاستخدام

تمييز مفيد

تعامل مع العائد المطلوب كشرط حسابي

إذا تطلب هدفك عائدًا مرتفعًا بصورة غير معقولة، فأعد الحل لإيجاد المساهمة أو المدة بدلًا منه. العائد المطلوب نتيجة حسابية، وليس دليلًا على وجود استثمار يحقق ذلك العائد في الواقع.

اختبار افتراضات الاستثمار بشكل منفصل

تغيير افتراض واحد في وقت واحد عند مقارنة توقعات الاستثمار: رصيد البداية أو مبلغ المساهمة أو العائد أو الأفق. وهذا يجعل من الأسهل معرفة ما الذي يدفع الفرق. وتجيب طرق التدفقات النقدية والمعدلات المعادلة الموقعة على أسئلة تمويل أكثر تحديدا. يعمل الإسقاط الثابت على تخفيف تقلبات السوق، لذا استخدمه لاستكشاف السيناريوهات بدلاً من التنبؤ بقيمة حساب مضمونة.

القيمة الزمنية للنقود: الصيغة والافتراضات

FV = PV(1+i)^n + PMT[(1+i)^n−1](ط) تضاعف مدفوعات بداية الفترة عامل القسط السنوي بمقدار 1+i.

تستخدم المبالغ اتفاقية ادخار: قيمة البدء والمساهمات هي تدفقات إيجابية إلى الاستثمار. يتم تجاهل الحقل المجهول المختار.

تم توقيعه التدفقات النقدية TVM: الصيغة والافتراضات

PV(1+i)^N + PMT((1+i)^N−1)/i × التوقيت + FV = 0.

يتم تحويل الفائدة الاسمية بشكل مستقل باستخدام ترددات التركيب والدفع. النقدية المدفوعة هي سلبية والنقد المستلمة إيجابية. تختلف هذه الاتفاقية عن نموذج التوفير بالمساهمة الإيجابية.

مساهمات شهرية وسنوية: الصيغة والافتراضات

الرصيد النهائي = النمو الافتتاحي + كل مساهمة نمت من وقت الحدث − نموذج ضريبة الفائدة.

ويضاف هذا الجدول السنوي إلى اثني عشر اشتراكا شهريا. تنطبق الزيادات بشكل منفصل على كل تيار. وتستقر الضريبة في نهاية السنة والسنة الجزئية النهائية؛ التضخم يعدل القوة الشرائية.

المعدلات الاسمية المكافئة: الصيغة والافتراضات

المعدل الاسمي المعادل = تردد الهدف × [exp (النمو السنوي للسجلات / التردد المستهدف) − 1].

نصف شهرية تعني 24 فترة و 26 مرة كل أسبوعين. يستخدم المركب المستمر لوغاريتم النمو السنوي الفعال. وهذا يقارن المعدلات مع النمو السنوي المتساوي.

مثال عملي

المرجع مثال العملة: USD. هذه الأمثلة الثابتة لا تتغير مع تفضيلات الآلة الحاسبة.

استخدام ال القيمة الزمنية للنقود مثال:

المدخلات

حل ل: القيمة المستقبلية
القيمة الحالية ($): 10000
المساهمة الدورية ($): 200
العائد الفعلي السنوي (%): 7
الوقت (سنوات): 10
الفترات في السنة: شهرياً
توقيت الدفع: النهاية

الطريقة

FV = PV(1+i)^n + PMT[(1+i)^n−1](ط) تضاعف مدفوعات بداية الفترة عامل القسط السنوي بمقدار 1+i.

النتيجة

نتيجة المثال

القيمة المستقبلية: ‏٥٣٬٨٨١٫٨٦ US$

وهذه مدخلات توضيحية. تغيير القيم لاستكشاف سيناريو مختلف.

ما يجب أن نأخذ في الاعتبار

يتم إدخال العوائد ونمو المساهمة السيناريوهات. المعدل الضمني أو المساهمة المطلوبة ليست توقعات؛ الضرائب والتضخم تتبع الافتراضات المحددة في الوضع المحدد.

مراجع المعادلات

المراجع شرح الأساليب الأساسية؛ أنها لا تعني تأييد أو مراجعة مهنية فردية من فينفلو.

الأسئلة الشائعة

هل يتنبأ حل العائد بما سيكسبه الاستثمار؟

لا. وهي تجد العائد الثابت على غرار اللازمة لربط التدفقات النقدية المدخلة والهدف؛ فإنه ليس توقعا.

ما هي الطريقة التي يجب أن أستخدمها للمساهمات السنوية الإضافية؟

الاستخدام الشهري + المساهمات السنوية عندما يكون الإيداع السنوي إضافة إلى دفق الادخار الشهري.

إعداد Finflo. منهجيتنا · السياسة التحريرية · إخلاء المسؤولية

الاستثمار

مدخلاتك